上海10月信贷下滑背后：消费贷风向突变，住户贷款结构再调整

个人住房贷款依旧在攀升，汽车消费贷款增速由负转正，而消费贷劲增的局面被打破，俨然风光不再。

上海10月人民币信贷情况不及预期。

11月14日，人民银行上海总部发布了《2019年10月份上海货币信贷运行情况》，数据显示，10月份人民币贷款减少80亿元，同比多减64亿元。月末人民币贷款余额7.3万亿元，同比增长8.4%，增速比上月末低0.1个百分点，比上年同期低2个百分点。

分部门看，住户贷款增加，而企业贷款减少。

住户部门贷款增加83亿元，其中，短期贷款减少66亿元，中长期贷款增加148亿元。

非金融企业及机关团体贷款减少180亿元，其中，短期贷款减少190亿元，中长期贷款增加87亿元，票据融资减少46亿元；非银行金融机构贷款减少1亿元。

值得注意的是，住户部门的贷款结构悄然发生变化。

首先我们来看10月的住户贷款结构：个人住房贷款增加80亿元，同比多增28亿元；个人汽车消费贷款增加37亿元，同比多增4亿元；个人其他消费贷款减少52亿元，同比多减70亿元。

再看看2019年上半年上海的住户贷款结构：个人住房贷款增加537亿元，同比多增254亿元；个人汽车消费贷款减少51亿元，同比多减191亿元；个人其他消费贷款增加283亿元，同比多增168亿元。

由此可以看出，个人住房贷款依旧在攀升，汽车消费贷款增速由负转正，而个人其他消费贷款的劲增局面被打破，俨然风光不再。

2017年以来，随着银行们高歌猛进转型零售金融，消费贷随之迎来大幅增长。毕竟当时市场上非持牌机构的现金贷和消费贷赚得盆满钵满，而银行苦于楼市调控，房贷收缩，个金部门优质资产难觅，因此也通过各种场景金融、各种电话营销来促进这一块的增长，信用卡发卡激增。

但今年以来，不良率有所显现。在上市银行大部分不良双降的情况下，消费贷不良率逆势增长。根据21世纪经济报道统计，发布信用卡资产质量数据的8家上市银行中，有7家银行不良率上升。交行信用卡透支不良率较上年末大幅提升0.97个百分点，建行上升0.23个百分点，浦发不良率较上年增加0.57个百分点，兴业增加0.20个百分点。嗅到风险的银行已经进入了消费贷存量时代，多家银行降低了发卡速度。

除此之外，与互联网公司联合贷款、助贷的行为收到约束。21世纪经济报道曾独家报道，近日人民银行上海分行对在沪银行下发文件，剑指已经爆出问题的“租金贷”、“医美贷”、“校园贷”和“培训贷”，要求从银行资金端开始严格整改，并审慎选择业务发展模式。文件显示，要坚持标本兼治，严控资金流向各类“助贷平台”。

这与10月全国金融机构新增贷款情况有所类似。10月金融机构新增贷款6613亿，不及市场预期。其中，居民短期贷款同比显著下降是新增贷款不及预期的重要原因。兴业研究郭于玮、鲁政委指出，由于互联网贷款收紧，互联网贷款在商业操作层面的管理难度上升，引起10月居民短期贷款同比减少1284亿。

企业方面，经营贷款减少，贸易融资亦如是。

10月份人民币境内非金融企业固定资产贷款增加85亿元，同比多增146亿元；企业经营贷款和并购贷款分别减少108亿元和8亿元，同比分别少减94亿元和34亿元；贸易融资、票据融资和租赁分别减少72亿元、46亿元和36亿元，同比分别多减138亿元、145亿元和43亿元。

值得注意的是，10月份本外币房地产开发贷款增加45亿元，同比多增59亿元。按贷款用途分，住房开发贷款增加12亿元，同比少增0.2亿元，其中保障性住房开发贷款增加15亿元，同比多增9亿元；商业用房开发贷款增加34亿元，同比多增35亿元。

来源: 21世纪经济报道